MLGW plans to move headquarters out of Downtown
MLGW planea trasladar su sede fuera del centro de la ciudad
By Keely Brewer
MEMPHIS, TN (The Daily Memphian) — Memphis Light, Gas and Water is considering relocating from its headquarters at 220 South Main St. to a bigger facility in the Goodlett Farms area.
MLGW President and CEO proposed the relocation Wednesday, Oct. 4, along with the annual budget.
The MLGW board will vote on both proposals at a future meeting. Then, it’ll head to the Memphis City Council for approval.
MLGW President and CEO Doug McGowen said there are $50 million of improvements needed for the current 200,000-square-foot building on South Main Street, including plumping, HVAC and elevators, which he said break down daily.
The utility move its headquarters to a larger building, a $31 million, 300,000-square-foot facility in the Goodlett Farms area, north of Shelby Farms Park.
“The need for future upgrades has been forecast for a number of years, so it’s time to fish or cut bait, so to speak,” McGowen said.
MLGW has until the end of the year to purchase the new facility.
McGowen sees the move as a way to consolidate MLGW’s operations in a more central location and improve efficiency between its divisions.
It’s closer to the center of MLGW’s service area, and it would put 85% of employees within a 15-minute drive of the facility.
McGowen sees the move as a way to consolidate MLGW’s operations in a more central location and improve efficiency between its divisions.
It’s closer to the center of MLGW’s service area, and it would put 85% of employees within a 15-minute drive of the facility.
McGowen also said the new building would be more energy efficient than the current headquarters. It would be 50% larger but uses 17% less energy than the current building, he said.
Commissioner Mitch Graves called the potential purchase “a steal for the price.”
McGowen thinks it’s an opportunity MLGW shouldn’t let pass by, but he knows some customers might question why MLGW is buying a bigger headquarters building after some of the most widespread outages in the utility’s history.
The utility is also proposing a 12% electricity rate hike to fund $1.4 billion of power grid improvements over the next five years.
“I agree timing isn’t great,” McGowen said. “But this is the right thing to do.”
Español:
Por Keely Brewer
MEMPHIS, TN (LPL/The Daily Memphian) — La agencia local Memphis Light, Gas and Water está considerando mudarse de su sede en 220 South Main St. a una instalación más grande en el área de Goodlett Farms.
El presidente y director ejecutivo de MLGW propuso la reubicación el miércoles, 4 de octubre, junto con el presupuesto anual.
La junta directiva de MLGW votará sobre ambas propuestas en una reunión futura. Luego, se dirigirá al Ayuntamiento de Memphis para su aprobación.
El presidente y director ejecutivo de MLGW, Doug McGowen, dijo que se necesitan $50 millones en mejoras para el edificio actual de 200.000 pies cuadrados en South Main Street, incluidas instalaciones de plomería, HVAC y ascensores, que, según dijo, se estropean a diario.
La empresa de servicios públicos trasladó su sede a un edificio más grande, una instalación de 300.000 pies cuadrados y valorada en 31 millones de dólares en el área de Goodlett Farms, al norte de Shelby Farms Park.
“La necesidad de futuras mejoras se ha pronosticado durante varios años, por lo que es hora de pescar o cortar el cebo, por así decirlo”, dijo McGowen.
MLGW tiene hasta fin de año para comprar las nuevas instalaciones.
McGowen ve la medida como una forma de consolidar las operaciones de MLGW en una ubicación más central y mejorar la eficiencia entre sus divisiones.
Está más cerca del centro del área de servicio de MLGW y ubicaría al 85% de los empleados a 15 minutos en automóvil de las instalaciones.
McGowen también dijo que el nuevo edificio sería más eficiente energéticamente que la sede actual. Sería un 50% más grande pero utilizaría un 17% menos de energía que el edificio actual, afirmó.
El comisionado Mitch Graves calificó la posible compra como “una ganga por el precio”.
McGowen cree que es una oportunidad que MLGW no debería dejar pasar, pero sabe que algunos clientes podrían preguntarse por qué MLGW está comprando un edificio central más grande después de algunos de los cortes más generalizados en la historia de la empresa de servicios públicos.
La empresa de servicios públicos también propone un aumento de la tarifa eléctrica del 12% para financiar mejoras por valor de 1.400 millones de dólares en la red eléctrica durante los próximos cinco años.
“Estoy de acuerdo en que el momento no es el mejor”, dijo McGowen. “Pero esto es lo correcto”.
Photo: Patrick Landtrip
